אגרות חוב· אג״ח · אג"ח
הלוואה שאתה נותן למדינה או לחברה תמורת ריבית קבועה. פחות תנודתיות ממניות, גם תשואה נמוכה יותר. עוגן יציב בתיק.
~/glossary // 47 מונחים
מונחון
פיננסי.
כל המושגים שצריך להכיר — פנסיה, השקעות, מיסים, משכנתא ועצמאים — בקצרה ובעברית. לכל מונח יש מדריך מלא.
47 מונחים17 אותיות
א
02 מונחיםאיך לבחור קרן פנסיה· בחירת קרן פנסיה
הקריטריונים: דמי ניהול נמוכים, תשואות ל-5 שנים (לא לשנה), מסלול השקעה מתאים לגיל, וגודל הקרן (יותר חוסכים = יותר סולידריות).
ב
04 מונחיםבולט· בלון
משלמים רק ריבית במהלך התקופה, והקרן כולה בתשלום אחד בסוף. מתאים למצבים מיוחדים כמו ציפייה לקבלת הון.
ביטוח מנהלים
מוצר פנסיוני ישן עם רכיב ביטוחי מובנה. בדרך כלל יקר יותר מקרן פנסיה מקיפה — בדוק אם זה שלך והאם משתלם להעביר.
בניית תיק השקעות
תכנון חלוקה בין מניות, אג"ח ומזומן בהתאם לגיל, מטרות וסיבולת סיכון. כלל אצבע: אחוז המניות = 110 פחות הגיל שלך.
ברוטו לנטו
המעבר מהשכר לפני ניכויים לזה שמגיע בפועל לחשבון. הפרש של 20%-30% הוא נורמלי — תלוי בהכנסה ובהפרשות לפנסיה.
ג
01 מונחיםגרייס
דחיית תחילת התשלומים (קרן + ריבית) לתקופה מסוימת. הריבית ממשיכה להצטבר על הקרן.
ד
03 מונחיםדמי ניהול
מה שהקרן (פנסיה, השתלמות, גמל) גובה ממך כל שנה. ההבדל בין 0.5% ל-1.5% הוא הון לאורך 30 שנה.
דמי ניהול נמוכים
דמי ניהול שהם פחות ממחצית המקסימום: עד 1.5% מהפקדה ועד 0.2% מצבירה נחשבים נמוכים בפנסיה ובקרן השתלמות.
דמי ניהול פנסיה
העמלה שגובה קרן הפנסיה — מהפקדה (עד 6%) ומצבירה (עד 0.5%). הפחתה של 0.5% = מאות אלפי ₪ עד הפרישה.
ה
04 מונחיםהחזר מס
בקשה לרשות המיסים על מס ששולם ביתר. אפשר 6 שנים אחורה. סיבות נפוצות: עבודה חלקית, החלפת עבודה, ניצול לא מלא של נקודות זיכוי.
הלוואה מקרן השתלמות
ניתן לקחת הלוואה כנגד הקרן בריבית נמוכה יחסית, ללא פגיעה בהמשך החיסכון או באפס מס.
השקעות למתחילים
הצעדים הראשונים: לוודא קרן חירום, לפתוח תיק בבית השקעות, להתחיל פשוט (קרן מחקה רחבה אחת + DCA חודשי).
השקעות לעצלנים
גישה פסיבית: קנייה קבועה של קרן מחקה רחבה אחת או שתיים, איזון פעם בשנה, ולא לבדוק כל יום. שיטה שמנצחת את רוב המנהלים האקטיביים.
ח
01 מונחיםחשבונית ירוקה
חשבונית דיגיטלית עם אישור רשות המיסים בזמן אמת. חובה לכל עוסק מאז 2024. מספר חשבונית ניתן מראש — אסור לדלג.
ט
02 מונחיםטופס 101
הטופס שממלאים בתחילת שנה ובכל החלפת עבודה — מצהיר על נקודות זיכוי, ניכויים והכנסות נוספות. מילוי לא נכון = מס מיותר.
טופס 106
סיכום שנתי של תלוש השכר. כולל סך השכר ברוטו, מס הכנסה ששולם, ביטוח לאומי. בסיס לכל בקשת החזר מס.
מ
09 מונחיםמדרגות מס· מס הכנסה
7 מדרגות מס הכנסה (10%-50%) — מס שולי, לא ממוצע. מס יסף נוסף של 3% מעל ~₪721K שנתי.
מחשבון אינפלציה
מראה כמה הכסף שלך יהיה שווה בעתיד אחרי שחיקת אינפלציה. ממחיש למה כסף "במזומן" מאבד ערך.
מחשבון דמי ניהול
משווה את החיסכון הסופי בין שני תרחישי דמי ניהול. מראה כמה כסף "מתנדף" לאורך השנים.
מחשבון מס הכנסה
חישוב חבות מס לפי מדרגות 2026, נקודות זיכוי, ניכויים מוכרים ומס יסף. תוצאה: מס חודשי ושנתי + שיעור אפקטיבי.
מחשבון משכנתא
כלי לחישוב החזר חודשי, סך ריבית ולוח סילוקין על בסיס סכום, ריבית ותקופה. תומך ב-8 מסלולי משכנתא.
מחשבון ריבית דריבית
מחשב כמה תצברו לאורך זמן בהפקדה התחלתית + הפקדות חודשיות + תשואה שנתית. רואים בעיניים את כוח הזמן.
מחשבון שכר נטו
מחשבון ברוטו → נטו עם כל הניכויים — מס הכנסה, ביטוח לאומי, בריאות, פנסיה וקרן השתלמות.
מחשבון תקציב
תכנון תקציב חודשי לפי כלל 50/30/20 (צרכים/רצונות/חיסכון) או חלוקה מותאמת אישית. עוזר לזהות גירעון.
משיכת כספי פנסיה
משיכה לפני גיל פרישה כפופה ל-35% מס. אחרי גיל פרישה — אפשר גמלה חודשית (פטור עד תקרה) או היוון בתנאים מסוימים.
נ
01 מונחיםנקודות זיכוי
הפחתה ישירה במס. נקודה אחת = ~239 ₪ לחודש (2026). תושב ישראל מקבל 2.25 אוטומטית, עולה חדש והורה לילד מקבלים נוספות.
ס
01 מונחיםסימולטור החזר מס
כלי לבדיקה מהירה אם מגיע לך החזר מס — לפי מצב משפחתי, נקודות זיכוי, ותנאי עבודה. תוצאה תוך 90 שניות.
ע
02 מונחיםעוסק מורשה
עסק שגובה 18% מע"מ ומקזז על הוצאות. דיווח דו-חודשי או חודשי. דורש הנהלת חשבונות מסודרת — בדרך כלל רואה חשבון.
עוסק פטור
עסק קטן עם מחזור שנתי עד ~₪120K (2026). פטור ממע"מ ומדיווחים, אבל לא יכול לקזז מע"מ תשומות. דיווח שנתי בלבד.
פ
04 מונחיםפוליסת חיסכון
מוצר השקעה של חברות ביטוח עם הטבות מס למשיכה לאחר 15 שנה. דמי ניהול גבוהים יחסית — דורש מו"מ.
פיצויי פיטורין· פיצויי פיטורים
משכורת אחת לכל שנת עבודה. פטור ממס עד תקרה (~₪13,750/שנה ב-2026), מעבר לזה מס שולי. סעיף 14 משחרר את החלק שכבר בקרן.
פנסיה תקציבית
גמלה חודשית שמשולמת מתקציב המעסיק (בעיקר מדינה ומערכת הביטחון), בניגוד לפנסיה צוברת שמושקעת בקרן.
פתיחת תיק השקעות
הליך פתיחת תיק בבית השקעות (בדרך כלל זול בהרבה מבנק). זיהוי דיגיטלי + חתימה אונליין, פעיל תוך כמה ימים.
צ
01 מונחיםצמודה למדד· הלוואה צמודה למדד
הריבית קבועה אבל יתרת הקרן צמודה למדד המחירים. ריבית בסיס נמוכה — אבל סיכון אם האינפלציה גבוהה.
ק
05 מונחיםקרן השתלמות
הטבת המס הכי משתלמת בישראל — חיסכון לטווח של 6 שנים עם פטור מלא ממס רווחי הון. לשכירים: 2.5%+7.5% מהשכר.
קרן השתלמות לעצמאים
מוצר חיסכון לעצמאים עם הטבת מס כפולה: ניכוי מס על חלק מההפקדה + פטור מלא ממס רווחי הון אחרי 6 שנים.
קרן כספית
קרן נאמנות שמשקיעה בפיקדונות ואג"ח קצרי טווח של מדינת ישראל. נזילה תוך יום, תשואה צמודה לריבית בנק ישראל.
קרן שווה
שיטת החזר שבה הקרן יורדת בקצב קבוע. ההחזר מתחיל גבוה ויורד עם הזמן. חוסך משמעותית בריבית הכוללת.
קרנות מחקות· קרן מחקה · ETF
קרן שעוקבת אחרי מדד (כמו S&P 500) — בלי מנהל שמנסה לבחור מניות. דמי ניהול נמוכים מאוד (0.03%-0.3%).
ר
03 מונחיםרובו אדוויזר
שירות אוטומטי לניהול תיק השקעות — אלגוריתם בוחר את החלוקה ומבצע איזון. נמוך בעלויות, פשוט לשימוש.
ריבית דריבית
תופעה שבה הרווחים שלך מייצרים רווחים בעצמם — אפקט כדור שלג. הכוח הכי חזק בהשקעה לטווח ארוך.
ריבית פריים· פריים
מסלול שצמוד לריבית בנק ישראל + מרווח. ההחזר משתנה כשהריבית עולה או יורדת. הכי גמיש — אין עמלת פירעון.
ש
01 מונחיםשפיצר· מסלול שפיצר
שיטת החזר נפוצה שבה התשלום החודשי קבוע. נוח לתכנון, אבל בתחילת הדרך מעט קרן יורד ורוב התשלום הולך לריבית.
ת
02 מונחיםתיאום מס
הגשת אישור לרשות המיסים שמונע ניכוי מס מקסימלי כשעובדים ביותר ממקום אחד. חוסך בממוצע ₪3,400 בשנה, חינם, 10 דקות אונליין.
תכנון פרישה
תהליך של חישוב כמה כסף תצטרך בפרישה, איך לבנות אליה את החיסכון, ומתי לפרוש כדי למקסם את הגמלה.